Investeringsportefeuille: beleg ook in diamant voor minder risico

Wat steekt er vandaag zoal in uw investeringsportefeuille? Aandelen, obligaties? Ook grondstoffen, zoals diamant? De kans is groot dat u het op z’n minst overweegt, gezien u momenteel deze tekst leest. Zeker indien u in China of India woont. Respectievelijk 45% en 50% van de bevolking overweegt er diamant als een belegging, volgens het Global Diamond Report uit 2013 van het consultancybedrijf Bain & Company.

Gelijk hebt u. Diamanten bieden veel troeven om een investeringsportefeuille te verbeteren. Bijvoorbeeld omdat hun waarde doorheen de jaren gestaag toeneemt en niet gevoelig is voor inflatie. Ze evolueren immers niet mee met andere beleggingsproducten. Daardoor lijken de edelstenen ideaal om dé gulden regel van beleggen toe te passen: diversifiëren, diversifiëren en nog eens diversifiëren. Welke effect kan de toevoeging precies hebben op uw beleggingssucces?

  • Maximaliseer het verwachte rendement van uw investeringsportefeuille, minimaliseer de toekomstige schommelingen ervan.
  • Beleg hiervoor in activaklassen die zo onafhankelijk mogelijk evolueren. Hun schommelingen compenseren elkaar dan beter.
  • Door gespreid in aandelen én diamant te beleggen, haalden portefeuilles uit een Noorse studie minstens het marktrendement tegen minder risico.
  • Diversifiëren is dé gulden regel van beleggen: in verschillende, niet verwante activaklassen, meerdere economische regio’s en sectoren … en ook diamant!

De diamantprijs stijgt mooi, zoals deze tussenstand op 10 april 2018 aantoont.

Sleutel tot een succesvolle investeringsportefeuille

Om een hoger rendement te bereiken, moet u een hoger risico durven nemen. Daar kan geen enkele belegger omheen. U moet dus een combinatie van risico en rendement kiezen. Eenmaal u die keuze voor uzelf hebt gemaakt, komt het erop aan het verwachte, totale rendement van uw portefeuille te maximaliseren, en tegelijk de toekomstige totale schommelingen ervan te minimaliseren.

De traditionele maar nog steeds effectieve manier om daarin te slagen, werd al in 1952 aangereikt door de Amerikaanse econoom Harry Markowitz. Hij lanceerde destijds een aanpak die vandaag evident klinkt, maar die dat toen niet was, en die hem in 1990 zelfs de Nobelprijs voor de Economie opleverde.

De kernidee van zijn methode is dat u voor een maximaal rendement tegen een minimaal risico het best belegt in activaklassen die zo veel mogelijk onafhankelijk van elkaar evolueren. In vaktermen: die zo weinig mogelijk met elkaar correleren. Hun individuele, toekomstige schommelingen kunnen elkaar dan beter compenseren, zodat het totale risico afneemt voor eenzelfde verwachte rendement.

Diversifiëren met investeringsdiamanten?

Zo’n activaklasse die weinig correleert met andere beleggingsvormen, dat kan diamant zijn, toch? Klopt dat? Verhoogt het totale rendement en verlaagt het totale risico door het toevoegen van diamanten aan een investeringsportefeuille? Daarover vonden we een interessante studie uitgevoerd aan de Noorse University of Nordland. Daarin wordt de proef op de som genomen: wat is het effect wanneer u diamant als belegging toevoegt aan een portefeuille die gediversifieerd belegt in aandelen?

Voor het onderzoek werden drie paren portefeuilles samengesteld: het eerste paar focust op ontwikkelde landen, het tweede op de VS en het derde op de zogenaamde BRIC-landen. Die laatste zijn de ontwikkelende economieën van Brazilië, Rusland, India en China. Elke portefeuille belegt in aandelen, in een versie met en een versie zonder diamant. De beleggingen zijn op zich al gediversifieerd, zoals hieronder duidelijk wordt. De beleggingshorizon lag op 9 jaar, van 2005 tot 2013. Uiteraard werden voor het onderzoek de reële cijfers uit die periode gebruikt.

Hoe steken de investeringsportefeuilles in elkaar?

  • Investeringsportefeuille voor ontwikkelde landen (buiten VS): deze werden gekozen volgens hoge kredietratings (die vormen een oordeel over de kredietwaardigheid van het land), stabiele vooruitzichten en een interessant bbp per capita. Daarna werd per land een sterke industrie geselecteerd: Noorwegen (olie en gas), Luxemburg (materialen) en Singapore (telecom). Deze selectie vond plaats volgens wereldwijde financiële ranglijsten zoals de Forbes Global 2000. Uiteindelijk werd binnen elk van de gekozen sectoren belegd in aandelen van bedrijven die op dat moment de beste resultaten neerzetten.
  • Investeringsportefeuille voor de VS: voor dit land, volgens dezelfde criteria gekozen als hierboven, werd een aparte portefeuille samengesteld. Meerdere Amerikaanse bedrijven waren destijds immers leider in de meeste sectoren. De gekozen industrieën waren hier: olie en gas, retail, financiën en telecom.
  • Investeringsportefeuille voor opkomende markten: hier ging de keuze naar de BRIC-landen: China (olie en gas), Brazilië (olieraffinage), India (mijnbouw, ruwe olie) en Rusland (banksector).
  • De varianten op beide portefeuilles bevatten deze diamanten: slijpkwaliteit: rond; karaat: 1.00 tot 1.49, kleur: D-K; zuiverheid: Internally Flawless (IF) tot Included, categorie I1. Lees hier meer over de kwaliteitscriteria voor diamanten.

De samenstelling van de portefeuilles gebeurde dus met kennis van zaken, net als de berekeningen om tot hun prestaties te komen. Op deze stappen dieper ingaan zou ons te ver leiden. Wilt u meer weten, sla er dan gerust de studie zelf op na, maar bereid u voor op een stevige portie statistiek.

Het rendement en het risico van de portefeuilles moesten uiteraard vergeleken worden met de markt. Voor de ontwikkelde landen, inclusief de VS, werd hierbij de MSCI World Index als benchmark gebruikt. In tegenstelling tot wat de naam doet vermoeden, bevat deze enkel aandelen van ontwikkelde landen. Vandaar dat de BRIC-portefeuilles vergeleken werden met de MSCI Emerging Markets Index.

Welk gevolg heeft het toevoegen van investeringsdiamanten?

  • Investeringsportefeuilles voor ontwikkelde landen (buiten VS): hier lag het verwachte rendement op 11%, hoger dus dan het marktrendement van 7%. Ook het risico was beter: het bedroeg eveneens 11%, of 2% onder het marktrisico van 13%. Werd er echter ook in diamanten belegd, dan bedroeg het totale risico slechts 4,3%, nog veel minder dus dan het marktrisico. Het verwachte rendement was dan 7% of evenveel als dat van de markt.
  • Investeringsportefeuilles voor de VS: zonder diamanten bedroeg het totale risico 3,5%, met diamanten lag het op 3,2%. Het verschil was dus klein, maar het risico lag in beide gevallen lager dan het marktrisico, dat 13% bedroeg. Het verwachte rendement was tweemaal 7%, of evenveel als het marktrendement.
  • Investeringsportefeuilles voor opkomende markten: werd er niet belegd in diamanten, dan was het totale risico 24%. Indien wel, lag het op 7,2%, dus een pak lager dan het marktrisico van 36%. Het verwachte rendement bedroeg in beide gevallen 14%, net als het marktrendement.

Diamanteffect aangetoond!

Uiteraard houden de prestaties van deze portefeuilles geen beloftes in voor de beleggingen die u vandaag doet. We geven er dan ook geen beleggingsadvies mee. Wat we er wel mee willen aantonen, is het overduidelijk positieve effect van diamant op het risico.

De eerste portefeuille voor ontwikkelde landen (buiten de VS) leverde zonder diamant reeds meer op tegen minder risico, in vergelijking met de markt. Ze belegde immers al gespreid in drie landen en drie bedrijven uit verschillende sectoren. Maar voeg er diamant aan toe, en hetzelfde marktrendement wordt verdiend tegen een nog betrekkelijk lager risico.

Beide portefeuilles voor de VS leverden hetzelfde verwachte marktrendement op, maar elk tegen een lager risico dan dat van de markt. Het risicoverschil met of zonder diamant was wel klein.

Beleggen in de BRIC-landen hield destijds alleszins meer risico in. Maar de portefeuille met diamant was veel minder risicovol dan de markt, voor eenzelfde rendement.

Natuurlijk maar nog het begin

De combinatie van aandelen en diamant, zoals in de Noorse studie, is slechts de start van diversificatie. Om uw investeringsportefeuille optimaal te spreiden, belegt u ook best in andere activaklassen en in meerdere economische sectoren en regio’s. Doe uw beleggingen bovendien gespreid in de tijd, bijvoorbeeld per maand of kwartaal. En waak er dus over dat de activa onafhankelijk evolueren.

Optimaal beleggen, om een verwacht rendement tegen een gewenst risico te bereiken, is niet eenvoudig. Voor een optimale diversificatie moet u exact weten wat uw beleggingsproducten inhouden, zodat u verwantschappen ertussen kunt detecteren. Bovendien is het belangrijk dat u belegt in die activaklassen die samen het gewenste risico en rendement opleveren. De ene belegging is risicovoller dan de andere, maar levert mogelijk ook meer op. Alleen, wat is dan de juiste combinatie?

Vergaar voor het antwoord op die vraag zeker advies bij uw bank, als beleggen niet uw dagelijkse passie is. Die zal mogelijk voorstellen om te kiezen voor bepaalde beleggingsfondsen. Deze producten investeren zelf in meerdere bedrijven, sectoren, landen … Zo doen ze een groot deel van het spreidingswerk voor u.

Voeg er het geheime ingrediënt aan toe

Maar. Financiële instellingen voegen één zaak niet aan hun portefeuilles toe, waarvan u ondertussen wel het mogelijk positieve effect kent: namelijk diamant. Daarin beleggen doet u het best via BAUNAT DIAMONDS.

We bieden vier investeringsopties aan, telkens tegen verkoopprijzen die ongezien zijn op de markt, dankzij onze Smart Buy-aankoopfilosofie:

  • Maak zelf een selectie uit onze gecertificeerde, hoogwaardige en gegarandeerd conflictvrije diamanten, waarna u ze meteen online bestelt.
  • Vraag een vrijblijvende offerte aan, indien u in onlineaanbod uw gading niet vindt. Binnen de 24 uur krijgt u een gepersonaliseerd voorstel.
  • Ga voor een pakket van gecertificeerde losse diamanten, op maat van uw investeringsvereisten en budget.
  • Of beleg in specials, ook bekend als exclusives, uitzonderlijk zeldzame diamanten. Hierin investeer u best op langere termijn.

Overtuigd van de meerwaarde van diamanten voor uw beleggingsportefeuille? Voeg deze edelstenen dan vandaag nog toe, via onze investeringsmogelijkheden

Author: Tom Dejonghe
Bron: BAUNAT

Met dit artikel streeft BAUNAT DIAMONDS ernaar u grondig te informeren over investeren in diamanten. Bij geen enkele belegging kan er echter gegarandeerd worden dat die compleet risicoloos is of dat die volledig bij u past. Doe daarom voldoende onderzoek naar de risico’s en eigenschappen van investeren in diamant zodat u ten volle de juiste keuze kan maken voor uw portefeuille.

Related

Most popular